Kernel Holdings S.A. KER.WA, агропромышленная компания из Украины и крупнейший в мире производитель и экспортер подсолнечного масла, разместила свой первый выпуск пятилетних облигаций, что ознаменовало собой возвращение украинских заемщиков на мировой долговой рынок.
Объем выпуска евробондов составил $500 млн, при этом спрос инвесторов в 2,5 раза превысил предложение. Ставка при размещении составила 8,875%, что ниже плана в 9,25-9,5%.
Ставка купона облигаций составила 8,75%.
За счет привлеченных средств Kernel Holdings планирует расширить порт в Черноморске, удвоив мощности до 8 млн тонн в год, увеличить земельный банк на 200 тыс. гектаров и построить завод по переработке масличных культур мощностью 1,0-1,5 млн тонн в год. Компания занимает на мировом рынке подсолнечного масла примерно 8% по объему производства.
"Это знаковая транзакция для Kernel и Украины, так как мы снова открыли внешний долговой рынок страны после трехлетнего застоя и завершили сделку до выпуска государством облигаций", - говорится в сообщении компании.
Ранее украинские компании не размещали облигации и не привлекали зарубежное финансирование примерно в течение трех лет. Последнее размещение произошло только в 2013 г.
В результате рецессии и сокращения производственных мощностей многие компании вынуждены были реструктуризировать внешние долги. Правительству Украины также пришлось прибегнуть к реструктуризации, но выход на рынок капитала все же был возможно, но только за счет гарантий США.
Слово за рейтинговыми агентствами
Выпуску еще должны присвоить рейтинги международные рейтинговые агентства.Сама компания ожидает присвоения рейтинга "B+" от агентства Fitch и "B" от агентства S&P.
