Оценка ситуации по индексу Мосбиржи (закр.2323,51 (-0,64%)) Риски продолжения коррекции оцениваем до 2312-2313 и далее 2307.. В принципе ранее рост 11 мая обозначил новую цель 2371, промежуточная цель 2361,7. Текущее сопротивление 2328,2..2337,5..2345,4.2361,7..2368,8. В понедельник предполагаем позитивное открытие
Обобщающая таблица рекомендаций -18/05/2018
-
Акции Алросы благодаря отчету за первый квартал ушли резко выше 90р. Выброс вверх 30 апреля показал как и цель устремлений вверх цель В 102,89 от подд.87,22, попутная цель 94,54 от подд.90,81, так и риск негативного сценария цель В(а)! вниз 82,43 от сопр.96,79.. (Дивиденды за 2017г. 5.24 р, закрытие реестра 14 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад негатива.
Потенциальная цена покупок 18 мая 92,46
Потенциальная цена продаж 18 мая 94,54 и выше
Рекомендация: накапливать
Краткосрочные стопы покупателей(позиции развернулись вверх 16 мая) располагаются 18 мая 89,15
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 10 мая) располагаются 18 мая 94,15
Газпром
Акции Газпрома пошли вверх от 140р, но закрепиться выше 150р. пока не удается.. Возможная цель падения 145,42 от сопр.150,7, 146,18 от сопр.149,36. Позитивный сценарий(перезагрузка) цель А вверх 157,69 от подд.128,19 и далее вверх цель А 158,64 от подд.146,4. (В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции снова наблюдается рост позитива
Потенциальная цена продаж 18 мая 148,31
Потенциальная цена покупок 18 мая 146,18-145,42
Рекомендация: сокращать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 16 мая) 18 мая располагаются 150,78
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 11 апреля) 17 мая находятся 144,48
ГМК Норильский никель
Разворот акции Норникеля 10 апреля обусловили большой Позитивный сценарий (перезагрузка) – цель А 12640 от подд.8824, попутная цель вверх 12079 от подд.10405, 11356 от подд.10665, 11280 от подд.10210. Возможная цель отката 10217 от сопр.11065, попутно вниз 10627 от сопр.11010.. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива
Потенциальная цена покупок 18 мая 10734-10627
Потенциальная цена продаж 18 мая 10857
Рекомендация: сокращать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 17 мая) находятся 18 мая 10998
Среднесрочные стопы покупателей(позиции развернулись вверх 13 апреля) находятся 18 мая 10719
Лукойл
Акции Лукойла скорректировались из области относительной перекупленности. Возможная цель отката 4286 от сопр.4430,5. Позитивный сценарий. далее вверх цель А 4538 от подд.4236, попутно вверх цель 4480 от подд.4322, 4465 от подд.4347,5. .(Финальные дивид. за 2017г. -130р., закр реестра 11 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива.
Потенциальная цена покупок 18 мая 4286
Потенциальная цена продаж 18 мая 4394-4465
Рекомендация: сокращать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 17 мая) находятся 18 мая 4427
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 11 апреля) находятся 18 мая 4276
Московская биржа
Колебания акции Московской биржи после дивидендной отсечки превзошли ожидания, но потенциал снижения акции пока не велик. (дивид. были 5.47 р на а/о, закр.11 мая 123,06, - цена без дивидендов за вычетом налогов 118.3). Обозначим риски снижения как цель вниз 114,99 от сопр.118,28. Ранее заявлен Позитивный сценарий: цель А148,77 от подд.108,58, попутная цель вверх 147,63 от подд.113.5, 131,55 от подд.111,1, 120,25 от подд.114,52. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива.
Потенциальная цена покупок 18 мая 114,99
Потенциальная цена продаж 18 мая 116,9 и выше
Рекомендация: продавать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 14 мая ) находятся 18 мая 118,67
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 15 мая) располагаются 18 мая на 122,04
МТС
Акции МТС после консолидацию в районе 290р. пытаются смотреть вверх. Позитивный сценарий (перезагрузка) цель А вверх 339,45 от подд.262,5, попутно вверх 300,3 от подд.282,8, 298,1 от подд.289,05.. (СД рекомендовал дивиденды за 2017г. на а/о 23.4 руб., закрытие реестра 9 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад негатива.
Потенциальная цена покупок 18 мая 291,15
Рекомендация: накапливать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 14 мая) располагаются 18 мая 288,8
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 15 мая) располагаются 18 мая 296,95
Роснефть
Акции Роснефти скорректировались из области относительной перекупленности. Возможная цель коррекции 375,7 от сопр.408,05, 371,3 от сопр.392,05. (цель 382,7 от сопр.398 исполнена 17 мая). С 10 апреля действует Позитивный сценарий: цель роста А 410 от подд.281,65. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива.
Потенциальная цена продаж 18 мая 386,8
Рекомендация: продавать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 16 мая) располагаются 18 мая 399,05
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 8 мая) располагаются 18 мая на 404,6
Сбербанк об.
Акции Сбербанка не могут пока закрепиться выше 230р. Возможная цель отката вниз 222,08 от сопр.237,5 и 222,83 от сопр.231,25 (цель 226,89 от сопр.232 исполнена 17 мая) Позитивный (текущий) сценарий: Цель роста 243,52 от подд. 213,22, 247,63 от подд.221,58 (Набсовет17 апр. рекомендовал дивиденды 12 руб. на акцию по итогам 2017г.) Большой Негативный сценарий цель расширяемая цель А! вниз 170,7 от сопр.255,3. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад негатива.
Потенциальная цена продаж 18 мая 228,24
Потенциальная цена покупок 18 мая 222,83
Рекомендация: сокращать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 16 мая) находятся 18 мая 234,92
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 28 апреля) располагаются 18 мая 222,7
Cеверсталь
Акции Северстали пытаются пока только выйти на 1000р.. Позитивный сценарий: цель А 1018,4 от подд.955, далее вверх прорывная цель 1093 от подд.967, попутно вверх 1030,4 от подд.975,5, 1009,8 от подд.980. Возможная цель отката 965,8 от сопр.1018, 962 от сопр.999.5, 977,9 от сопр.998,..(Актуально помогают рекомендации СД (01.02.18) по дивидендам за 2017г. )(27.72р) и (16.04) за 1 квартал 38,32 р.. В среднесрочном плане (на неделю и больше) наблюдается рост позитива.
Потенциальная цена покупок 18 мая 977,9
Потенциальная цена продаж 18 мая 992,2-1009,8
Рекомендация: накапливать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 10 мая ) находятся 18 мая 984,1
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 4 мая ) располагаются 18 мая 1004
СургутНГ пр.
Акции Сургут префа обновляют максимумы 2018г. на ослаблении рубля и вступили в область относительной перекупенности. Позитивный сценарий: цель цель А 33,78 от подд. 30,48 и далее цель вверх А 34,14 от подд.31,485, попутно вверх 33,88 от подд.32,51 (цель 33,02 от подд.30,58 исполнена 17 мая). Локаьная цель отката 32,85 от сопр.33,4. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива.
Потенциальная цена покупок 18 мая 32,85
Рекомендация: нейтрально(относительно перекуплена), но сохраняют актуальность
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 4 мая) находятся 18 мая на 32,75
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 10 апреля) располагаются 18 мая 31,55
Акция на выбор: Распадская
Игра от 100р вниз по Распадской (17 мая) потерпела неудачу... Позитивный сценарий цель 103,72 от подд.85,7, 104,58 от подд.92,57 и далее 110,34 от подд.95,21. Ранее на факторе возник сильный Негативный сценарий ( потенциально расширяемая) цель А! вниз от сопр.116,68 (от 22.03.18), ее первая фаза 90,62 была исполнена, следующий этап была цель 77,59, которая отложена в долгий архив. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад негатива
Потенциальная цена покупок 18 мая 98,79
Рекомендация: покупать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 18 мая ) находятся 18 мая на 95,21
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 18 мая) располагаются 18 мая 95,21
Пояснения к таблице рекомендаций
В таблице технических рекомендаций используется 5 опций – покупать, продавать, накапливать (ранний сигнал на покупку), сокращать (ранний сигнал на продажу) и нейтрально. Цветом обозначены свежие рекомендации.
Для рекомендаций покупать и продавать применяется двойная система стопов – ближний и дальний. При наступлении ближнего стопа (лосса) рекомендация в таблице изменяется на противоположную - сокращать (вместо покупать) или накапливать (вместо продавать) соответственно. В этом случае мы считаем, что получен ранний сигнал на разворот тенденции в противоположную сторону. Если сказать иначе, то накапливать – это рекомендация покупать в условиях даунтренда, а сокращать – это рекомендация продавать в условиях аптренда. При наступлении “дальнего” стопа рекомендация “cокращать” меняется на “продавать”, а “накапливать” на “покупать”. В этом случае мы считаем, что ранний сигнал на разворот тенденции получил подтверждение.
По рекомендациям сокращать и накапливать в таблице указывается только один стоп, поскольку полного подтверждения разворота тенденции еще нет. Дальние (еще не наступившие) стопы в этом случае необходимо искать в тексте теханализа (не в таблице). При рассылке материалов по подписке рекомендуется обращаться для знакомства c ними к постоянному адресу обзора на http://broker.vtb.ru
Душин О.В., Аналитик Банка ВТБ (ПАО) dushinov@vtb24.ru
