Рынок накануне
К вечеру на бирже возобладала отрицательная динамика. Лидерами роста на фоне корпоративных новостей стали акции Черкизово (GCHE:RX 2060, +21,32%). В аутсайдерах оказался Магнит (MGNT:RX 3750, -2,09%). Пара USD/RUB торговалась вблизи 65,50.
Новости рынка и компаний
Русгидро (HYDR:RX 0,5010, -1,47%) отчиталось за 2018 год по МСФО. Результаты превысили ожидания. Выручка компании составила 400 млрд руб., EBITDA достигла 109 млрд руб., что на 9% выше прогноза. Скорректированная прибыль оказалась равна 70 млрд руб. Однако акции Русгидро по итогам дня упали. Я полагаю, что потенциал снижения исчерпан, во втором квартале динамика котировок будет лучше рынка, цель — 0,60 руб. Показатель Р/Е находится около 3, таким образом, это самая дешевая энергокомпания сегодня.
ВТБ (VTBR:RX 0,036215, +0,34%) может поменять акции Tele2 на долю в Ростелекоме (RTKM:RX 72,68, -0,30%). Хорошая новость состоит в том, что обмен может произойти по схеме, не предполагающей размывание долей остальных акционеров. При этом государство сократит свою долю. Таким образом, риск падения котировок РТ отсутствует. Для ВТБ новость позитивна, поскольку банк получит акции публичной компании. Также нельзя исключать, что Ростелеком со временем проведет IPO Tele2. Это оживит интерес инвесторов к мобильным операторам, который снизился на фоне делистинга акций Мегафона с Лондонской биржи и разговоров об уходе МТС с NYSE.
Торговые идеи
Детский мир (DSKY:RX 88,38, -0,70%). Покупка, ТР 125 руб. Ритейлер хорошо отчитался по итогам 2018 года. Прогноз на 2019 год предполагает продажи в объеме 127 млрд руб., EBITDA на уровне 14,1 млрд, прибыль в диапазоне 9–10 млрд руб.
Ожидания
Ожидаю боковую динамику. Ориентир по индексу Мосбиржи: коридор 2450–2480 п., прогноз по паре USD/RUB: 65,30–66,30. На локальном рынке нет заметных событий. Внешний фон ознаменуется заседанием Банка Японии.
