Обзор мировых рынков на 27 октября 2017 года

Обзор рынка

Зарубежные рынки

Корпоративные отчёты Twitter Inc. и Ford Motor Co. превзошли прогнозы, поддержав американские S&P 500 и DJIA. Тем временем, Палата республиканцев приняла резолюцию в бюджет, позволяющую снизить налоги до конца года, на фоне чего подскочили акции компаний банковского сектора. Большинство европейских и азиатских бенчмарков выросли вслед за динамикой в США. Результаты заседания ЕЦБ оказали давление на евро. Европейский регулятор сообщил о планах продолжить покупать бонды, однако сократить объемы вдвое, начиная с января. 

Нефть

Заявление принца Саудовской Аравии о поддержке продления соглашения ОПЕК+ о сокращении добычи нефти после марта 2018 года поддержало рынок. 

Российский рынок

На рынок давят геополитические новости: пресс-секретарь Белого дома США С. Сандерс заявила, что обновлённая версия санкций против РФ будет обнародована в ближайшее время. Основные российские индексы завершили четверг смешанно: ММВБ потерял -0,14%, РТС подрос на +0,06%. Завтра в центре внимания будет заседание ЦБР, где регулятор, скорее всего, обсудит снижение ставки на 25 или 50 б.п. 

Покупали в четверг акции ТГК-1 (+3,4% на результатах), Распадской (+3,0%), ТМК (+2,7%), ОГК-2 (+2,4%) и Яндекса (+2,2%). 

Аутсайдерами стали Открытие ( 7,2%), Мегафон (-4,2% на фоне заявлений контролирующего акционера), АЛРОСА (-1,3%), Аэрофлот (-1,1%) и АФК Система (-0,9%). 

Новости

Интер РАО опубликовала операционные и финансовые результаты за 9М17. Выработка электроэнергии сократилась на 1,1% г/г до 97,0 млрд кВт*ч. Отпуск тепловой энергии вырос на 4,0% г/г до 26,8 млн Гкал. Выручка по РСБУ снизилась на 4,8% г/г до 31,5 млрд руб. Чистая прибыль уменьшилась на 85,4% г/г до 5,4 млрд руб. Чистый долг на 30 сентября составил 40,1 млрд руб. (-3,8% г/г).

Аэрофлот за 9М17 нарастил перевозку на 16,8% г/г до 38,3 млн пассажиров. В сентябре группа перевезла 4,8 млн пассажиров (+14,8% г/г). Пассажирооборот группы за 9М17 увеличился на 18% г/г (сентябрь: +14,4% г/г). Процент занятости пассажирских кресел вырос на 1,3 п.п. г/г и составил 83,7%.

Глава совета директоров Мегафона И. Стрешинский заявил о мобилизации всех имеющихся ресурсов, в том числе финансовых, и необходимости инвестировать в развитие компании, а не выплачивать дивиденды. С 2013 года Мегафон выплачивал дивиденды, превышавшие ожидания рынка, объем выплат составляет не менее 70% FCF. "Рекомендацию по дивидендам принимает совет директоров, а выплату дивидендов - акционеры большинством голосов", -  Стрешинский лишь выражает точку зрения USM. На этом фоне локальные акции Мегафона теряли до -5,3%, расписки в Лондоне снижались до -6,0%. Дивидендная доходность по итогам 2016 года составила около 6%. Таким образом, по нашим оценкам, негативная новость в большинстве своем отыграна. В преддверии увеличения веса в индексе MSCI текущие ценовые уровни являются привлекательными для покупки.

Черкизово за 9М17 увеличила объем продаж на 1% г/г до 130,5 млн т. В то же время средняя цена на реализованную продукцию компании в 3К17 снизилась на 2% к/к до 88,14 руб./кг.

По итогам 3К17 объём выпуска вагонов ОВК вырос на 6% г/г и составил 4,4 тыс. штук. Производство вагонов за 9М17 выросло на 24% до 13,6 тыс. ед. Положительная динамика обеспечена стабильно растущим спросом на вагоны ОВК на фоне роста грузовой базы, а также их конкурентными преимуществами над подвижным составом других производителей, отмечается в релизе компании. Продуктовая линейка ОВК расширилась до 49 моделей и модификаций вагонов.

Объём производства электрической энергии ТГК-1 за 9М17 составил 20,9 млрд кВт*ч, увеличившись на 3% г/г. Выработка электроэнергии на тепловых электростанциях за 9М17 увеличилась на 2,9% г/г в связи с увеличением спроса в Северо-Западном регионе. Сопоставимая выработка электроэнергии гидроэлектростанциями выросла на 3,2% г/г, что обусловлено более высокой водностью на филиалах. Чистая прибыль компании по РСБУ увеличилась на 28,7% до 4,5 млрд руб. Выручка выросла на 11,3% г/г до 57,2 млрд руб., EBITDA увеличилась на 16,9% до 13,0 млрд руб.

Рыночные индикаторы

Календарь корпоративных событий

Календарь ключевых макроэкономических событий

Оцените материал: