Оценка ситуации по индексу Мосбиржи (закр.2295,95 (+2,03%)) В пятницу были реализованы ожидания общего отскока до 2296. Следующая цель роста 2341. Ранее провал перед июньскими праздниками обозначил негативный сценарий движения к 2182 (2173). Поддержки . 2263,8.. 2284.. Во вторник предполагаем позитивное открытие..
Обобщающая таблица рекомендаций 02/07/2018
-
Акции Алросы торгуются в области относительной перекупленности. Актуален позитивный сценарий: цель А 102,89 от подд.87,22, попутно вверх 100,49 от подд.96,84, 100,87 от подд.99,07, далее вверх цель А 105,53 от подд.93,71. (Дивиденды за 2017г. 5.24 р, закрытие реестра 14 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается снова рост позитива.
Потенциальная цена продаж 2 июля 100,87-100,49 и выше
Потенциальная цена покупок 2 июля ниже 99,77
Рекомендация: нейтрально (относительно перекуплена), но сохраняют актуальность
Краткосрочные стопы покупателей(позиции развернулись вверх 2 июля) 2 июля 98
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 20 июня) располагаются 2 июля 93,13
Газпром
Акции Газпрома выскочили из-под 140р. Возможная цель роста 141,67 от подд.137,07 и далее 143,1 от подд.139,17. Позитивный сценарий(перезагрузка) цель В(а) вверх 157,69 от подд.128,19. Негативный сценарий: вниз цель В 127,02 от сопр.144,18. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается всё ещё рост негатива
Потенциальная цена продаж 2 июля 143,1-141,67
Потенциальная цена покупок 2 июля ниже 140,24
Рекомендация: покупать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 20 июня) 2 июля располагаются 138,94
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 27 июня) 2 июля находятся 133,73
ГМК Норильский никель
Акции Норникеля удерживаются выше 11000. Разворот акции Норникеля 10 апреля обусловил большой Позитивный сценарий (перезагрузка) – цель А 12640 от подд.8824, попутная цель вверх 12079 от подд.10405, 11648 от подд.11151, 11619 от подд.10861,9 (Возможная цель падения 10532 от сопр.11565, 10685 от сопр. 11735. (Финальные дивиденды за 2017г. 607,98р, закрытие реестра 17 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции снова наблюдается рост позитива
Потенциальная цена покупок 2 июля 11290
Рекомендация: сокращать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 2 июля) находятся 2 июля 11053
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 25 июня) находятся 2 июля 10921
Лукойл
Разворот акции Лукойла вверх от психологического уровня 4000р. восстановил позитивный сценарий цель А 4498 от подд.4250,5. (Финальные дивид. за 2017г. -130р., закр реестра 11 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается всё ещё рост негатива.
Потенциальная цена покупок 2 июля 4307
Рекомендация:покупать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 19 июня) находятся 2 июля 4278
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 22 июня) находятся 2 июля 4066
Московская биржа
Акции Московской биржи находятся под давлением. Негативный сценарий: Обозначим цель вниз В(а) 104,42 от сопр.113,63, попутно вниз 107,96 от сопр.111,74, 107,39 от сопр.111,91, 105,52 от сопр.110,76. Позитивный сценарий цель В 117,41 от подд.105,84. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции пока наблюдается рост негатива.
Потенциальная цена продаж 2 июля 109,69
Рекомендация: сокращать
Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 27 июня ) находятся 2 июля 111,55
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 22 июня) располагаются 2 июля на 107,6
МТС
Программа обратного выкупа на 2 года, ожидания дивидендов за первое полугодие 2018г., намерения ликвидировать казначейские акции помогли победе позитивного сценария по акции МТС. Позитивный сценарий цель А вверх 296,65 от подд.252, попутно вверх 288,3 от подд. 270,1. (СД рекомендовал дивиденды за 2017г. на а/о 23.4 руб., закрытие реестра 9 июля. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции пока наблюдается рост негатива.
Потенциальная цена покупок 2 июля 272,75
Рекомендация: покупать
Краткосрочные стопы покупателей покупателей(позиции развернулись вверх 28 июня) располагаются 2 июля - 259,35
Среднесрочные стопы покупателей(позиции развернулись вверх 28 июня) располагаются 2 июля 253,55
Роснефть
Акции Роснефти в районе 371 нашли дно коррекции. (28 июня торговались последний день с дивидендами - 6.65р на а/о, закр.396,5, что соответствует цене за вычетом дивидендов с НДФЛ 390,7р.) . С 10 апреля действует Позитивный сценарий: цель роста А 410 от подд.281,65, цель 404,05 от подд.383,25, цель 402,05 от подд.387,7, 400,05 от подд.391,05. Также обратим внимание, что упругость акции в районе 371р. позволяет выделить долгосрочную цель А вверх 558,65 от подд. 371,4. (Локальная цель отката 392,5 от сопр.399,85 исполнена 29 июня). В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад позитива.
Потенциальная цена продаж 2 июля 400,05
Потенциальная цена покупок 2 июля 393,8
Рекомендация: покупать
Краткосрочные стопы покупателей(позиции развернулись вверх 28 июня) располагаются 2 июля 389,4
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 11 июня) располагаются 2 июля на 389,4
Сбербанк об.
Акции Сбербанка резко развернулись вверх из-под 200р. вскоре после дивидендной отсечки. Возможная цель роста 221,88 от подд.198,55 и далее 230,94 от подд. 210,09.. (Большой Негативный сценарий цель расширяемая цель А! вниз 170,7 от сопр.255,3. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции пока наблюдается рост негатива.
Потенциальная цена покупок 2 июля 215,29
Рекомендация: покупать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 28 июня) находятся 2 июля 205,2
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 29 июня) находятся 2 июля 198,94
Cеверсталь
Акции Северстали попробовали развернуться вверх от уровня 910. Возможная цель отскока 942,6 от подд.915,1. Сохраняется негативный сценарий цель вниз А 867 от сопр.947. В среднесрочном плане (на неделю и больше) наблюдается спад позитива.
Потенциальная цена продаж 2 июля выше 942,6
Потенциальная цена покупок 2 июля ниже 925,3
Рекомендация накапливать
Краткосрочные стопы покупателей(позиции развернулись вверх 2 июля ) находятся 2 июля 907,9
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 18 июня ) располагаются 2 июля 1004,3
СургутНГ пр.
Акции Сургут преф сохраняют “пол” для покупок в районе 31р., который в конце июня продавить не удалось.. Основной Позитивный сценарий сохраняется: цель В(а) 33,78 от подд. 30,48, цель попутно вверх 32,15 от подд.31,15.. Негативный сценарий цель В вниз 29,95 от сопр.32,245 и далее цель В 29,79 от сопр.31,975.. Но. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции теперь наблюдается спад негатива. Дивиденды 1.38 р на а/п, закрытие реестра 19 июля
Потенциальная цена продаж 2 июля 32,15
Потенциальная цена покупок 2 июля 30,44
Рекомендация: накапливать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 27 июня) находятся 2 июля на 31,23
Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 22 июня) располагаются 2 июля 31,91
Ростелеком об. (акция на выбор)
Лето 2018г . поддержало весенний позитивный настрой по акции Ростелекома. Позитивный сценарий цель А 93.48 от подд.61,7, попутная цель вверх 85,71 от подд. 70,25, 82,52 от подд.65,98, 75,27 от подд. 69,51, 74,12 от подд.72,65. Возможная цель отката 71,51 от сопр.73,78 и 72,48 от сопр. 73,6. Дивиденды 5.0458 р на а/о и а/п – последний день торговли с дивидендами 4 июля) В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива.
Потенциальная цена покупок 2 июля 72,48
Потенциальная цена продаж 2 июля 74,12
Рекомендация: покупать
Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 25 июня) располагаются 2 июля 71,43
Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 25 июня) располагаются 2 июля 69,43
-
Пояснения к таблице рекомендаций
В таблице технических рекомендаций используется 5 опций – покупать, продавать, накапливать (ранний сигнал на покупку), сокращать (ранний сигнал на продажу) и нейтрально. Цветом обозначены свежие рекомендации.
Для рекомендаций покупать и продавать применяется двойная система стопов – ближний и дальний. При наступлении ближнего стопа (лосса) рекомендация в таблице изменяется на противоположную - сокращать (вместо покупать) или накапливать (вместо продавать) соответственно. В этом случае мы считаем, что получен ранний сигнал на разворот тенденции в противоположную сторону. Если сказать иначе, то накапливать – это рекомендация покупать в условиях даунтренда, а сокращать – это рекомендация продавать в условиях аптренда. При наступлении “дальнего” стопа рекомендация “cокращать” меняется на “продавать”, а “накапливать” на “покупать”. В этом случае мы считаем, что ранний сигнал на разворот тенденции получил подтверждение.
По рекомендациям сокращать и накапливать в таблице указывается только один стоп, поскольку полного подтверждения разворота тенденции еще нет. Дальние (еще не наступившие) стопы в этом случае необходимо искать в тексте теханализа (не в таблице). При рассылке материалов по подписке рекомендуется обращаться для знакомства c ними к постоянному адресу обзора на http://broker.vtb.ru
Душин О.В., Аналитик Банка ВТБ (ПАО) dushinov@vtb24.ru
