В ЦЕНТРЕ ВНИМАНИЯ:
Коронавирус
Встреча технических экспертов ОПЕК+
Данные ADP по рынку труда в США
В МИРЕ.
Вчера рынки продолжили умеренное восстановление. Ключевые американские индексы S&P500 и Dow Jones, поддерживаемые публикацией данных о росте промышленных заказов на 1,8% (при ожидании в 1,2%), прибавили на торгах вторника 1,5% и 1,44% соответственно, основной европейский индекс также в плюсе – Euro Stoxx 50 прибавил 1,9%. Сегодня Индекс Шанхайской биржи растет, несмотря на отсутствие дополнительных мер со стороны Национального Банка Китая, которые регулятор проводил в начале недели – к закрытию индикатор вырос на 1,3%. В целом направление торгов на мировых биржах продолжает зависеть от глобальных факторов – в первую очередь от ситуации в Китае, где распространение вируса продолжается. Динамика торгов в начале этой недели может говорить о том, что инвесторы не закладывают существенного ухудшения ожиданий и позитивно оценивают меры, принимаемые Китаем для поддержи финансового рынка. Тем не менее, в среду количество зараженных превысило 24 тыс. чел., и дальнейшее развитие ситуации продолжит оказывать давление на ожидания по росту экономики Поднебесной.
Сегодня инвесторы будут оценивать публикацию данных о деловой активности в непроизводственном секторе США по данным агентства ISM, также будет опубликован внешнеторговый баланс США в декабре. Наибольший интерес вызовут оценка количества новых рабочих мест от ADP. Официальные данные по рынку труда будут опубликованы в пятницу вечером и окажут влияние на динамику доллара США к другим мировым валютам. Кроме того, Сенат США сегодня проведет итоговое голосование по импичменту Трампа, исходом которого почти наверняка станет окончание процесса без проведения импичмента. Европейская валюта локально может реагировать на публикацию статистики розничных продаж в декабре в ЕС и финальных данных о деловой активности в секторе услуг в январе по данным агентства IHS Markit, а также на выступление главы ЕЦБ Кристин Лагард в Париже.
Нефть продолжает обновлять минимумы текущего года на фоне распространения коронавируса в Китае – крупнейшем импортере энергоресурсов, по различным оценкам спрос на нефть может снизиться на 0,5 млн барр./сутки. Так, нефть марки Brent на закрытии торгов вторника торговалась ниже $54/барр., и в среду продолжает торги в этом диапазоне. Вербальные интервенции представителей ОПЕК пока не оказывают должной поддержки. Технический комитет ОПЕК+ сегодня должен завершить заседание, решение которого однозначно окажет влияние на котировки – позитивно будут восприняты предложения о переносе мартовской встречи на середину февраля на фоне ожидания снижения спроса, и более глубокого снижения добычи.
Рубль накануне прибавил по отношению к ведущим валютам около 1% - курс к закрытию составил 63,1 руб./$ и 69,7 руб./евро. Утром, тем не менее, российская валюта слабеет вместе с валютами большинства развивающихся стран. Рынок акций, который вчера также торговался в плюсе после позитива из Азии, в первой половине торгов среды снижается – динамика может объясняться снижением индексных тяжеловесов, в числе которых нефтегазовые компании, реагирующие на продолжение падения котировок нефти. В ходе торгов на динамику российских активов оказали существенное влияние новости из Китая об успехе в поиске лекарства от коронавируса. На этом фоне рубль прибавил 0,65% и впервые с 29 января торгуется ниже 63 руб./$
Минфин опубликовал сегодня утром план по покупкам валюты в феврале в рамках бюджетного правила. Из-за снижения нефтяных котировок, суммарный объем операций за месяц снизится до 214,2 млрд руб., а с учетом большего количества рабочих дней среднедневной объем операций составит 11,8 млрд руб., после 18,2 млрд руб. в январе. Таким образом, с учетом дополнительных операций ЦБ РФ, давление этого фактора на рубль снизится на 30%.
НАШИ ОЖИДАНИЯ.
Позитивная реакция рынков на новости о возможном появлении лекарства от коронавируса позволяет рисковым активам компенсировать часть потерь. При этом рубль на данный момент выступает основным бенефициаром, укрепляясь на 0,65%, курс опустился до 62,77 руб./$. Локальная реакция рынка на неподтвержденную информацию может резко смениться при появлении новых данных и росте числа заболевших. При этом наши среднесрочные ожидания остаются неизменными – стабилизация вблизи 63 руб./$ в спокойном сценарии.
