Котировки на 13:00 МСК
Индекс МосБиржи: 4080 п. (-0,58%)
Индекс РТС: 1758 п. (-1,10%)
Открывшись вниз на негативном внешнем фоне, мы испытали кратковременное снижение. Однако вскоре ситуация на биржевых площадках стала улучшаться, вызвав у нас отскок. Поддержку российскому рынку оказывают высокие цены на сырье и рост стоимости энергоносителей. Этот же драйверы выступает основным негативом для других площадок из-за угрозы всплеска инфляции и замедления экономического роста.
Позитивные факторы
• Мягкая монетарная политика мировых ЦБ
Негативные факторы
• Снижение цен на нефть
• Снижение мировых фондовых рынков
• Угроза новых санкций против России
• Угроза ужесточения монетарной политики ФРС
• Риски распространения коронавируса
В деталях
В пятницу мы открылись вниз на негативном внешнем фоне, после чего испытали кратковременное снижение вслед за мировыми фондовыми индикаторами и нефтью. Затем ситуация на рынках улучшилась, вызвав у нас отскок.
Фьючерсы на индекс S&P 500 сегодня продолжили развивать мощное нисходящее движение предыдущей сессии. Глобальные площадки также несут существенные потери. Правда, нефтяные цены лишь умеренно снижаются, оставаясь недалеко от многомесячных вершин. Это оказывает нам ощутимую поддержку.
Внешний фон к текущему моменту складывается негативным. Азиатские рынки акций сегодня сильно просели. Японский Nikkei упал на 2,3%, корейский KOSPI снизился на 1,62%. Китайские и гонконгские биржи закрыты на праздничную неделю.
Европейские площадки в пятницу также находятся под серьезным давлением. Вслед за негативным стартом и кратковременным снижением индекс крупнейших компаний региона Stoxx Europe 600 перешел к восстановлению, но периодически испытывает просадки. Сейчас фондовый индикатор теряет 0,8%.
Фьючерсы на индекс S&P 500 в начале дня пытались скорректировать вчерашний провал, но вскоре резко снизились. Утром фондовые индикаторы перешли к консолидации и коррекционным попыткам, обновив дневной минимум на старте наших торгов. Сейчас фьючерсы на американские индексы теряют 0,5–0,7%.
Основным негативом выступает мировой энергетический кризис, взвинчивающий стоимость сырья. Это угрожает подорвать экономический рост, а также усилить инфляцию, что заставит ключевые центробанки быстрее ужесточать монетарную политику. Данный шаг лишь ухудшит экономические перспективы.
Важную роль в дальнейшей динамике всех активов способны сыграть сегодняшняя статистика по инфляции и потребительскому рынку США (15:30 МСК), а также другие данные по американской экономике. Если базовый ценовой индекс потребительских расходов превысит прогноз, это способно спровоцировать массированные распродажи на биржах.
Нефтяные цены в пятницу демонстрируют умеренно нисходящую динамику. К текущему моменту котировки скорректировались. Сейчас Brent находится немного ниже уровня $78, теряя 0,6%.
Российский рынок акций довольно неплохо переносить ухудшение ситуации на других площадках. При том, что еще вчера мы закрывались около дневных вершин и совсем недалеко от рекордных уровней, установленных во вторник.
Тем не менее обеспокоенность глобальных инвесторов передается и российским участникам. Правда, ключевой негатив для других рынков — дорожающее сырье, для нас выступает основным фундаментальным фактором роста.
Корпоративный сектор
Лидерами роста среди бумаг, показывающих значимые обороты, являются акции ВСМПО-АВИСМА, подскочившие на 5,85%.
Также значительно лучше рынка сегодня выглядят: ТМК (+3,95%), TCS (+2,45%), Русагро (+2,15%), Интер РАО (+1,65%), Система (+1,4%), Газпром нефть (+1,35%), АЛРОСА (+1,25%).
Аутсайдерами пятницы являются акции ГК ПИК, упавшие на 11,3% из-за объявления цены SPO, которая примерно на эту величину оказалась ниже вчерашнего закрытия. На этом фоне потери несет еще один девелопер: Самолет (-4,5%).
Корректируются вчерашние лидеры роста — представители угольной отрасли: Распадская (-4,3%), Мечел ао (-2,3%),
Слабость драгоценных металлов вернула к снижению их производителей: Полиметалл (-1,95%), Petropavlovsk (-1,2%), Полюс (-0,8%).
Дешевеют металлургические компании: НЛМК (-1,7%), ММК (-1,05%), Русал (-0,8%).
Под давлением находится большинство представителей финансового сектора: Мосбиржа (-1,5%), Сбербанк (-1,3%), МКБ (-1,2%), ВТБ (-1,05%), БСП ао (-1%), QIWI (-0,9%).
БКС Мир инвестиций
