Итоги минувшего торгового дня:
Пара евро/доллар закрылась ростом второй день подряд. На днях зафиксировался ложный пробой трендовой линии. Евро укрепился к доллару до 1,0630. Выше продвинуться у покупателей не получилось. На фоне бегства от рисков и падения основного кросса евро/фунт в паре евро/доллар началась коррекционная фаза.
Ослабление евро к британцу и доллару США по времени совпало с ростом котировок на золото и йену. Бегство в защитные активы и снижение доходности американских облигаций вызвал рост геополитической напряженности вокруг Сирии и Северной Кореи.
Президент США Дональд Трамп заявил, что решит проблему с Северной Кореей вне зависимости от того, станут ли власти Китая помогать Вашингтону или нет. Государственные СМИ Северной Кореи распространили заявление о ядерном нападении на США при любом признаке американской агрессии.
Ожидания на сегодня:
Доходность трежерис находится в красной зоне. Золото с йеной дорожают. Инвесторы взволнованы ростом геополитической напряжённости в Сирии и на Корейском полуострове. Также их тревожат предстоящие выборы во Франции.
Единая валюта немного потеряла против американца во время падения кросс пары евро/фунт. Но ничего, доходность американских облигаций своим снижением поддерживает покупателей.
Учитывая, что в связи с пасхальными праздниками нас ожидают длительные выходные, евро/доллар сохранит движение в боковом тренде. По прогнозу на американской сессии ожидаю укрепление доллара до 1,0632.
Новости текущего дня (время GMT+3):
11:30 Великобритания – Индекс средней заработной платы за февраль; 11:30 Великобритания – Изменение числа требований на пособие по безработице за март; 11:30 Великобритания – Уровень безработицы за февраль; 11:40 Великобритания – выступление главы Банка Англии Марка Карни; 15:30 США – Индекс цен на импорт за март; 17:00 Канада – Месячный отчет Банка Канады по монетарной политике, решение Банка Канады по процентной ставке за апрель. Выступление члена FOMC Роберта Каплана; 17:30 США – Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю 2-8 апреля; 18:15 Канада – Пресс-конференция Банка Канады; 21:00 США – Баланс федерального бюджета за март;
Рис. 1 курс евро/доллар, часовой период. Источник данных: TradingView
Внутридневной прогноз: минимум – 1,0588/95, максимум – 1,0632, закрытие – 1,0615.
Во вторник курс евро/доллар закрылся ростом. Покупатели снизу проверили уровень 1,0630 на прочность, который ранее для них являлся поддержкой. Пройти его с первого раза не удалось. Падение кросс-пары евро/фунт негативно отразилось на основной паре. Покупатели отступили к уровню 1,0600. В Азии курс евро упал до 1,0595.
На часовом периоде вчерашний пробой оказался ложным. Покупателям снова нужно готовиться к наступлению. От максимума 1,0630 коррекция составила 22 градуса. Отбой цены от линии lb вселяет быкам надежду на новый рост к уровню 1,0630.
Мой прогноз смотрит вверх, так как доходность американских облигаций находится в минусе и я ожидаю коррекционное движение в кроссе евро/фунт. Учитывая рост геополетической напряженности и бегство от рисков, не исключаю возращение курса к уровню 1,0579 (45 гр.). Кстати, через него сейчас проходит дневная трендовая линия, которая выступает поддержкой. Смотрите предыдущую коррекцию от 1,0607. Наверх можем уйти через обновление азиатского минимума.
Позитивные факторы для евро (+):
Фундаментальные:
(+) Президент Бундесбанка Йенс Вайдман – ЕЦБ необходимо завершить программу количественного смягчения (QE) раньше запланированного времени;
(+) Руководители ЕЦБ обсуждали вопрос, могут ли быть повышены процентные ставки перед завершением программы количественного смягчения;
(+) Глава ЕЦБ Марио Драги дал понять, что ЦБ, возможно, не потребуется применять дальнейшие меры стимулирования для оживления европейской экономики. С апреля по декабрь 2017 г. ЕЦБ снижает ежемесячные покупки активов с 80 млрд до 60 млрд евро;
(+) 24 марта Д.Трамп снял закон по реформе здравоохранения Obamacare с повестки заседания в Конгрессе США;
Технические (краткосрочные):
(+) Мелкие спекулянты увеличили длинные позиции на 1,181 тыс., до 65,366 тыс. контрактов. Короткие позиции уменьшились на 3,261, до 59,842 тыс. контрактов. Чистая длинная позиция выросла с 1,082 тыс. до 5,524 тыс. контрактов;
(+) Доходность 10-летних американских облигаций: 2,298% (за 11.04.17: -2,33%);
(+) В Азии доходность 10-летних американских облигаций упала на 1,20%, до 2,287%;
(+) EURGBP (W): CCi (20) – вверх;
(+) EURUSD (M): стохастик (5,3,3), АО, АС, CCI (20) – вверх;
(+) EURUSD (W): АО, АС – вверх;
(+) EURUSD (D): АС, стохастик (5,3,3), CCI (20) – вверх;
Негативные факторы для евро (-):
Фундаментальные:
(-) Глава ЕЦБ – пересмотра монетарной политики ЕЦБ на данном этапе не требуется;
(-) Во вторник, 11 апреля, по данным CME Group's FedWatch, вероятность повышения ставки в мае сохранилась на уровне 4,3%, в июне снизилась с 66,2% до 61,7%, в июле – с 68,7% до 65,6%;
(-) Политические риски в Европе (выборы во Франции);
Технические факторы (краткосрочные):
(-) По данным на 04.04.17, на Чикагской бирже крупные спекулянты сократили длинные и короткие позиции. Длинных больше. Long-позиции снизились на 4,506 тыс., до 155,947 тыс. контрактов, тогда как Short-позиции - на 1,314 тыс., до 166,294 тыс. контрактов. Чистая короткая позиция увеличилась с 7,155 тыс. до 10,347 тыс. контрактов;
(-) По данным myfxbook cоотношение Short/Long на 6:54 мск составляет: 19%/80%, лотов: 8779/28591 (днем ранее – 7863/31489), позиций: 30239/58209 (днем ранее – 28881/63205);
(-) Доходность 10-летних немецких облигаций: 0,204%(за 11.04.17: -1,45%);
(-) EURGBP (М): АС, АО, CCI (20), стохастик (5,3,3) – вниз;
(-) EURGBP (W): стохастик (5,3,3), АО, АС – вниз;
(-) EURGBP (D): стохастик (5,3,3), АО, АС, CCI (20) - вниз;
(-) EURUSD (W): стохастик (5,3,3) –вниз;
(-) EURUSD (D): АО – вниз;
Заложено в цене:
(-) Экс-премьер Франции Ален Жюппе заявил об отказе участвовать в выборах;
(-) Представитель ФРС США Эванс ожидает 2-3 повышения уровня основных процентных ставок в 2017 году. Следующее повышение ставок ФРС будет принимать решение в июне;
(-) Президент ФРБ Филадельфии Харкер заявил, что ЦБ продолжит постепенно повышать ставки на протяжении 2017 года;
(-) Президент ФРБ в Бостоне Эрик Розенгрен – повышения возможны на каждом втором заседании. Видит еще три повышения ставки в текущем году;
(-) Президент ФРБ в Нью-Йорке Д.Уильямс – возможны 2-3 повышения ставки в текущем году. Не исключает и большее число повышений. ФРС может начать уменьшать свой портфель облигаций уже в этом году, т.е. раньше, чем ожидают многие экономисты;
(-) Президент ФРБ в Далласе Каплан – три повышения ставки в текущем году - хороший базовый сценарий;
(-) Представитель ФРС США Местер – нужно уменьшать портфель облигаций уже в этом году;
(-) Президент ФРБ в Сент-Луисе Буллард – ФРС должен немедленно уменьшить объемы некоторых видов облигаций на балансе;
(+) Франсуа Байру — лидер партии «Демократическое движение», отказался участвовать в президентской гонке в пользу независимого кандидата Эммануэля Макрона;
(+) С Марин Ле Пен сняли депутатскую неприкосновенность (решение принято из политических соображений);
(+) Президент США Д.Трамп не доволен сильным долларом;
(+) Порог допустимого госдолга США в $20,1 трлн. может быть достигнут уже в марте 2017 года. Это станет головной болью нового президента Д.Трампа;
(+) Правительство Греции и международные кредиторы достигли прогресса на переговорах по второй оценке программы реформ;
(+) Представитель ЕЦБ Э.Новотны заявил, что можно повысить процентную ставку по депозитам до того, как начнется повышение ставки рефинансирования;
(+) Представитель ЕЦБ Лаутеншлэгер – необходимо готовиться к изменению политики ЕЦБ;
(+) Представитель ЕЦБ Э.Новотны заявил, что можно повысить процентную ставку по депозитам до того, как начнется повышение ставки рефинансирования;
